科普：全世界有哪些金融机构“大到不能倒”？

在过往两周，全球银行业一直处于动荡之中，恐慌情绪蔓延，许多人纷纷问，“金融危机又要来了吗？”

美国硅谷银行在不到48小时里便经历了股票崩盘、银行挤兑、银行倒闭的闪电式崩溃，成了美国自2008年金融危机以来最大的银行倒闭事件。

就在此时，拥有160多年历史的瑞士信贷发布报告称，该行对财务报告的内部掌握存在“重大缺陷”。加上受到美国银行业震荡的影响，瑞信股价暴跌，被其竞争对手瑞士银行以4折的价格收购。

这笔交易是由瑞士国家银行、瑞士政府和瑞士金融监管机构极力促成的。瑞士政府表达，面对目前困难形势，瑞银集团收购瑞信是恢复金融市场信心的最佳解决方案。瑞士国家银行承诺向瑞银提供高达1000亿瑞士法郎（约合1080亿美元）的贷款支持这一收购。

各方之所以竭尽全力挽救瑞信，正是因为其在全球资本市场的重要影响力。瑞信被视为“大到不能倒”的金融机构。监管机构担心，假如不摘取措施，信心危机可能会蔓延到其他银行。

为什么说瑞信“大到不能倒”？全球还有哪些这样的金融机构呢？

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“大到不能倒”（“Too Big To Fail”）通常用于形容一些规模和影响力浩大的银行或金融机构，其失败会带来灾难性的连锁反应，对金融系统的运作和整个经济产生重大的负面影响。

现在，全球被认为“大到不能倒”的银行有30家，被称为“全球系统重要性银行”（G-SIB），由金融稳定委员会（FSB）评定。依据它们的规模、相互关联性、复杂性、可替代性和全球业务量，这些银行被划分为五个不同的级别。级别越高，代表其在全球金融体系中的重要性和互联程度越高，监管要求也越严厉。

金融稳定委员会是2009年4月初伦敦G20峰会决议设立的一个全球金融监管体系，为的是防止2008年金融危机再次发生，专家称其为“全球央行”。

摩根大通银行

2022年的全球系统重要性银行名单是基于2021年底的数据和巴塞尔银行监管委员会（BCBS）设计的评估方法评定的。名单上的30家银行与2021年相同，只是顺序有细微转变。

目前排位最高的第五档为空。

第四档只有摩根大通银行（JP Morgan Chase）一家。它的总部位于美国，全球网络最广，一旦倒闭，最轻易引起全球性金融危机的连锁反应。

第三档有三家，分别是美国银行（Bank of America）、花旗银行（Citigroup）和汇丰银行（HSBC）。前两家总部位于美国，汇丰则是英国银行，它们被认为重要的原因与上面的摩根大通类似。

第二档共有七家，包括中国银行、巴克莱银行（Barclays）、法国巴黎银行（BNP Paribas）、德意志银行（Deutsche Bank）、高盛集团（Goldman Sachs）、中国工商银行以及三菱日联金融集团（Mitsubishi UFJ FG）。

第一档共有19家银行，其中包括中国农业银行、中国建设银行、富国银行（Wells Fargo）以及本次出事的瑞士信贷（Credit Suisse）等。这两档的银行大多来自经济金融极为发达的国家和地区，在当地和全球均有极强的影响力。

完全的名单如下：

来源：金融稳定委员会

由于“全球系统重要性银行”的失败可能对全球金融体系和经济产生重大不利影响，它们受到更高准则的监管和更严厉的监督。

金融稳定委员会要求这些银行持有更高的资本缓冲，以应对潜在的亏损风险。例如摩根大通银行，按要求需持有2.5%的附加资本。而对于第二档的中国银行等银行，资本缓冲的要求降低至1.5%；它们需要提交压力测试，并提前制定碰到困难时的恢复和解决计划。

为了防止这些“大到不能倒”的银行崩溃可能带来的灾难性后果，各国政府和监管机构必要时会向这些公司提供支持，如财政援助等，以扶助它们度过危机，就像这次“瑞士信贷收购”。

然而，“大到不能倒”的概念仍然面临争议。指责者认为，这种做法可能会致使这些重要的金融机构更加冒进，承担过度的风险。因为它们知道，即使是陷进困境，政府会出面挽救它们。

（编辑：西西）